Terme du glossaire
Thêta Theta
La grecque des options mesurant l'érosion temporelle quotidienne ; le moteur de revenu de la vente de prime, s'accélérant dans les 30 derniers jours avant l'échéance.
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Le thêta est la grecque des options qui mesure la perte de valeur d'une option chaque jour du fait du simple écoulement du temps, exprimée en dollars par contrat et par jour. Il joue contre les acheteurs et en faveur des vendeurs, s'accélérant dans les 30 derniers jours avant l'échéance. Le portefeuille de dérivés de Closelook capte le thêta en vendant de la prime dans la fenêtre d'échéance de 30 à 45 jours, où la décroissance est significative mais où le risque de gamma ne s'est pas encore activé. Voir Greeks 101 et Gamma.